金融科技守与攻的上半年

　　来源：北京商报

　　金融科技行业（以下简称“金科”）的上半年，是布满“危”与“机”的半年，疫情反复下，不可避免地带来机构资产逾期率的攀升，利率压降下，也对客群获取与风控手段提出新的挑战，属地化要求下，同样考验着机构对特定区域内的资方接洽能力。“以稳为主，谨小慎微”“没有声音就是最好的”，这是不少金科公司从业人士向北京商报记者强调的展业态度。严监管与大环境影响下，机构更倾向于保守策略，重在守住基本盘，提升资产质量，优化新的资产渠道；但成本压力与定价挑战下，也有机构不断找寻新的突破口：铺量、复贷、寻优……有的开始将业务重心向B端小微企业延展，有的也在试图通过异业合作寻找更多优质用户，还有的不断加强和银行端的对接以撮合更多的业务合作。

　　定价冲击

　　说到上半年最深刻的感受，对于大部分金科公司来说，定价调整带来的业务压力当属其一。一年前，24%利率红线落槌，受到冲击的不仅是持牌消金公司、民营银行、信托公司，还包括一大波金科公司和助贷平台。

　　早在2021年底，就有不少头部金科公司将大部分客群利率压降至24%以内。例如今年一季度，乐信曾介绍，截至2021年末，平台促成借款年化利率低于24%的部分占比达到近60%；此外360数科也透露，在2021年四季度末，超过70%的客户价格低于24%。截至目前再观整个市场，大部分金科公司也已经将平台产品压降至24%以内。

　　定价调整后，最直接的影响是业务操作。一上市金科公司从业人员李强（化名）向北京商报记者透露，利率压降下，间接带来客群的变化，公司需要重新在风控上做一系列测试、调整、完善，这一过程中难免会有些损失。不过李强也补充称，“我们现在还在摸索中，相信长久来看整体是积极正向的影响”。

　　虽长期向好，但短期来看，定调调整对利润的冲击仍不可避免。正应了一从事小额消费贷的王力（化名）所言，“简单粗暴来说，定价调整后，压缩了我们1/3的利润”。

　　此话并非无稽之谈，北京商报记者从多家金科公司一季度财报数据中也可窥出一二。今年一季报显示，几家头部上市金科公司中，净利润同比增长的寥寥无几，甚至有个别机构出现同比下降80%的情况；另外逾期率上，相较去年同期，还有多家公司出现逾期率上涨的情况，资产表现不容乐观。

　　客群上探

　　多方冲击下，业务需求仍在，但展业难度陡增，这也促使不同金科公司有不同的应对态度。从采访反馈来看，今年上半年，有的机构仍然延续“谨慎稳健”的保守态度，求稳不求量；不过利率压降下，更多金科公司虽然宣传低调、风控保守，但实则已在暗暗绞尽脑汁去获取更优质的用户。

　　正如一金科公司从业人士告诉北京商报记者，“其实，上半年各家在业务上的策略有一个转变，可能在今年的一季度大家还是偏保守，更多的是守住基本盘，提升质量，然后优化新的对公资产渠道。但到了二季度，因为疫情的关系，有的机构在放款规模策略上也会变得更激进一些”。

　　有“攻”有“守”，这或正是金科行业上半年的从业实况，而客群上探、以量抵价、科技降本或是可尝试的一些路径。另一金科公司业务人员同样向北京商报记者透露，利润走低后，机构也一直在想应对办法。首先考虑的就是想着把业务规模做上去，以此来实现薄利多销；实现规模平稳增长后，平台也会在风控上做出调整；此外在市场投放上，运营也会做出更精细化的操作，以此来降本增效。

　　发力小微

　　虽然定价调整、利润下滑、疫情冲击，但业务合作层面也传来不少利好消息。例如6月传出的“监管要求银行月度新增贷款要超过去年同期”消息下，有金科公司告诉北京商报记者，已有银行在计划和平台加大线上贷款合作，并有越来越多银行表示愿意和平台重点发力小微业务，未来资金量将更加充裕。

　　事实上，从多家上市金科公司一季度财报也能看出这一行业趋势。例如乐信就在一季度财报中提到，已为个人、个体工商户、小微企业提供一揽子金融帮扶服务，一季度促成小微信用借款规模42亿元，同比大幅增长102%；信也科技也提到，在小微领域单季促成的借款金额增长至98亿元，占一季度促成借款总额的24.7%；此外，陆金所控股83.5%的季度新增借款流向小微企业主，较上年同期增长7.8个百分点，已连续三个季度八成新增借款流向小微实体。

　　“大家现在确实都在发力小微企业类资产，但也有难点，就是背后的资方往往有很明确的放款地域限制。这个可能涉及到线上线下资产渠道的平衡调整，还有对于特定区域内资方的接洽能力。”一上市金融科技公司相关业务负责人说道。

　　北京商报记者 刘四红